Hodnotenie:
Recenzie chvália „Modelovanie finančných časových radov“ ako klasický a nevyhnutný zdroj pre každého, kto študuje finančné časové rady. Čitatelia oceňujú jeho komplexné pokrytie kľúčových tém a didaktický štýl písania, ktorý uľahčuje pochopenie zložitých konceptov. Kniha sa považuje za základný text, ktorý sa často odporúča začiatočníkom aj tým, ktorí hľadajú solídnu referenciu. Niektorí používatelia však upozorňujú na to, že sa už nemusí tlačiť a že existujú novšie alternatívy.
Výhody:⬤ Klasický text v oblasti finančných časových radov
⬤ komplexné pokrytie dôležitých tém
⬤ jednoduché na pochopenie
⬤ veľmi odporúčané pre začiatočníkov
⬤ skvelý zdroj referencií
⬤ v čase vydania predbehol svoju dobu.
Môže byť natrvalo vypredaný; niektorí dávajú prednosť novším alternatívam, napríklad iným Taylorovým dielam.
(na základe 4 čitateľských recenzií)
Modelling Financial Time Series (Second Edition)
Táto kniha obsahuje niekoľko inovatívnych modelov cien finančných aktív. Prvýkrát vyšla v roku 1986 a je klasickým textom v oblasti finančnej ekonometrie.
Predstavuje modely ARCH a stochastickej volatility, ktoré sa často používajú a citujú v akademickom výskume a uplatňujú ich kvantitatívni analytici v mnohých bankách. Ďalším často citovaným prínosom prvého vydania je dokumentácia štatistických charakteristík finančných výnosov, ktoré sa označujú ako štylizované fakty.
Toto druhé vydanie zohľadňuje pozoruhodný pokrok, ktorý empirickí výskumníci dosiahli počas posledných dvoch desaťročí od roku 1986 do roku 2006. V novom úvode autor sumarizuje tento pokrok v dvoch kľúčových oblastiach: po prvé, meranie, modelovanie a prognózovanie volatility a po druhé, zisťovanie a využívanie cenových trendov.
