Hodnotenie:
Kniha poskytuje dôkladný prehľad literatúry o zákonitostiach vo výnosoch akcií, pričom využíva systematickú metodológiu na analýzu rôznych empirických dôkazov. Slúži ako solídny zdroj informácií pre doktorandov a záujemcov o empirické oceňovanie aktív.
Výhody:⬤ Vynikajúci prehľad literatúry
⬤ systematický prístup k dôležitým zákonitostiam
⬤ užitočný pre akademický výskum
⬤ zdôrazňuje robustnosť zákonitostí
⬤ prínosný pre doktorandov v oblasti financií.
Žiadne nové poznatky pre tých, ktorí poznajú literatúru; nemusí osloviť tých, ktorí hľadajú špičkový výskum.
(na základe 4 čitateľských recenzií)
Empirical Asset Pricing: The Cross Section of Stock Returns
"Bali, Engle a Murray vytvorili veľmi prístupný úvod do techník a dôkazov moderného empirického oceňovania aktív. Túto knihu by si mal prečítať a osvojiť každý seriózny študent tejto oblasti, akademický aj profesionálny."
Eugene Fama, Robert R. McCormick Distinguished Service Professor of Finance, University of Chicago a nositeľ Nobelovej ceny za ekonomické vedy za rok 2013
"Empirická analýza prierezu výnosov akcií je monumentálnym úspechom polstoročia výskumu financií. Zistené fakty aj metódy použité na ich zistenie majú jemné zložitosti, ktoré môžu náhodných pozorovateľov a začínajúcich výskumníkov zavádzať. Baliho, Engleho a Murrayho jasný a starostlivý sprievodca týmito otázkami poskytuje pevný základ pre budúce objavy."
John Campbell, profesor ekonómie Morton L. a Carole S. Olshanovci, Harvardova univerzita.
"Bali, Engle a Murray poskytujú jasný a prístupný opis mnohých najdôležitejších empirických techník a výsledkov v oblasti oceňovania aktív."
Kenneth R. French, Roth Family Distinguished Professor of Finance, Tuck School of Business, Dartmouth College
"Táto vzrušujúca nová kniha predstavuje dôkladný prehľad toho, čo vieme o priereze výnosov z akcií. Vzhľadom na jej komplexný charakter, systematický prístup a zrozumiteľný jazyk je kniha cenným zdrojom informácií pre každú úvodnú hodinu doktorandského štúdia empirického oceňovania aktív."
Lubos Pastor, profesor financií Charlesa P. McQuaida, University of Chicago
Empirické oceňovanie aktív: Je to komplexný prehľad najdôležitejších zistení empirického výskumu oceňovania aktív. Kniha sa začína dôkladnými výkladmi najrozšírenejších ekonometrických techník s podrobnými diskusiami o implementácii a interpretácii výsledkov ilustrovaných na podrobných príkladoch. Druhá polovica knihy aplikuje tieto techniky na demonštráciu najvýznamnejších zákonitostí pozorovaných vo výnosoch akcií. Zdokumentované javy tvoria základ pre celý rad investičných stratégií, ako aj základy súčasného empirického výskumu oceňovania aktív. Empirické oceňovanie aktív: V publikácii Empirické oceňovanie výnosov akcií: prierez výnosmi akcií nájdete aj:
⬤ Diskusie o hnacích silách, ktoré stoja za vzorcami pozorovanými na akciovom trhu.
⬤ Rozsiahly súbor výsledkov, ktoré slúžia ako referencia pre odborníkov z praxe aj akademikov.
⬤ Množstvo odkazov na súčasné aj základné výskumné články.
Empirické oceňovanie aktív: Je ideálnou učebnicou pre postgraduálne kurzy oceňovania aktív a riadenia portfólia. Kniha je tiež nepostrádateľnou referenciou pre výskumníkov a odborníkov z praxe v oblasti financií a ekonómie.
Turan G. Bali, PhD, je profesorom financií na katedre Roberta Parkera na McDonough School of Business na Georgetown University. Je držiteľom ceny Jacka Treynora za rok 2014 a spoluautorom knihy Mathematical Methods for Finance: Tools for Asset and Risk Management, ktorú tiež vydalo vydavateľstvo Wiley.
Robert F. Engle, PhD, je profesorom financií Michaela Armellina na Stern School of Business na New York University. Je nositeľom Nobelovej ceny za ekonomické vedy za rok 2003, riaditeľom Stern Volatility Institute na New York University a spoluzakladateľom a prezidentom Society for Financial Econometrics.
Scott Murray, PhD, je docentom na Katedre financií na Vysokej škole podnikania J. Macka Robinsona na Štátnej univerzite v Georgii. Je držiteľom ceny Jacka Treynora za rok 2014.